Marktbericht
Aktualisiert: 30.12.2022 12:57 Uhr
Am letzten Handelstag im Jahr 2022 tut sich nichts an der Frankfurter Wertpapierbörse. Der DAX fällt unter die Marke von 14.000 Runden und steuert auf den größten Jahresverlust seit 2018 zu.
Auch am letzten kurzen Handelstag des Jahres kämpft der DAX mit dem psychologisch wichtigen Indikator von 14.000 Punkten. Seit zwei Wochen ist der deutsche Leitindex in Gefahr. Daran dürfte sich 2023 derzeit nichts ändern.
Nach den Vortagesgewinnen fällt der DAX unter einen wichtigen Indikator
Gestern erhielt der DAX aufgrund technischer und geringer Handelsvolumina wieder ein zyklisches Signal und schloss seit einer guten Woche auf höchstem Niveau. Heute steht auch das Börsenbarometer darunter. Zur Mittagszeit notierte der Leitindex rund 0,8 Prozent tiefer bei 13.955 Punkten.
Anleger sind auch besorgt über die Geldpolitik der großen Zentralbanken und das mit einer Rezession verbundene Risiko. „Der Aktienmarkt wurde das ganze Jahr über stark von der US-Notenbank getrieben“, sagte David Bizer, Managing Director von Global Customized Wealth. Er versucht vorherzusagen, „wann, wie schnell und wie lange die Fed die Zinsen anheben wird“.
Der DAX geht auf einen Jahresabschlag von 12 Prozent zu
Im Moment bleibt der Handel sehr niedrig, da viele Anleger ihre Trades bereits geschlossen haben. Am letzten Handelstag schließt die Frankfurter Wertpapierbörse um 14:00 Uhr. Die Wochendaten bedeuten eine leichte Konsolidierung des DAX, für den gesamten Monat Dezember ist es aktuell aber ein Minus von rund drei Prozent.
Auf zwölf Monate gesehen wird der Index rund zwölf Prozent abwerten. Das wäre das schlechteste Marktjahr seit vier Jahren. Auslöser war der russische Bürgerkrieg in der Ukraine. Die Energiepreise schossen in die Höhe, was zu einem starken Anstieg der Energiepreise führte, der ein Eingreifen der Zentralbank erforderte. Infolgedessen schossen die Zinssätze in die Höhe, was die Investition weniger attraktiv machte.
„Heute ist das Ende eines Marktjahres mit wirtschaftlichen Problemen und Änderungen in der Geldpolitik“, sagte Jürgen Molnar, Marktanalyst bei RoboMarkets. „Die Reduzierung um zwölf von zwölf in der Liste der deutschen Aktien erscheint auf den ersten Blick enttäuschend, aber angesichts aller Schwierigkeiten hätte alles schlimmer kommen können.“ Für langfristige Anleger ist 2022 ein kleiner Wermutstropfen.
„Window Dressing“ bei Zalando und Beiersdorf
Auf Unternehmensseite war die Preisvolatilität heute gering. Das Beste von allem war, dass am Ende des Jahres ein bisschen „Screen Dressing“ gemacht wurde. Trader verstehen darunter den Kauf von Aktien, die bisher am besten gelaufen sind, oder den Verkauf von Aktien, die am schlechtesten gelaufen sind, um am Ende des Jahres möglichst gut dastehen zu können. Passend dazu gehörten unter anderem Zalando, Adidas und Vonovia zu den schwächsten Werten des Tages.
Über das Gesamtjahr betrachtet waren diese drei Werte mit Abschlägen von bis zu 52 Prozent die größten Verlierer unter den DAX-Mitgliedern. Das Papier von Beiersdorf legte hingegen mittags leicht um 0,4 Prozent zu und gehört mit einem Plus von knapp 20 Prozent ebenfalls zu den Jahresfavoriten.
Die japanische Zentralbank kauft weiterhin Staatsanleihen mit geringeren Laufzeiten
Die japanische Zentralbank kauft weiterhin Staatsanleihen mit Laufzeiten von zwei und fünf Jahren. Heute wurde das Programm zum Ankauf von Vermögenswerten laut einer Mitteilung der Bank of Japan (BoJ) den dritten Tag in Folge genutzt. Mit den Käufen will die Notenbank laut Marktbeobachtern dem Eindruck entgegenwirken, dass sie kurz vor einer Änderung ihrer Geldpolitik steht und möglicherweise ihre ultralockere Geldpolitik aufgibt. Auf dem japanischen Staatsanleihenmarkt drehten die Anleiherenditen sauer.
Die Inflation in Spanien verlangsamt sich
Die Inflation in Spanien war im Dezember niedriger als erwartet. In der viertgrößten Volkswirtschaft der Eurozone sind die Verbraucherpreise nach europäischem Standard (HVPI) im vergangenen Jahr um 5,6 Prozent gestiegen, wie das Nationale Statistikamt I heute auf Basis vorläufiger Daten mitteilte. Von Reuters befragte Analysten rechneten hingegen mit einer Rate von 6,0 Prozent – nach 6,7 Prozent im November. Der stärker als erwartete Inflationsrückgang wird als positives Zeichen dafür gewertet, dass die Inflationsdaten aus dem Rest des Euroraums kommen.
Kraftstoff für die Reise hinzufügen
Reisen zum Jahresende und das von der Moskauer Regierung verhängte Verbot von Ölexporten in Russlands Embargoländer stützen die Ölpreise. Brent-Rohöl stieg um 0,4 Prozent auf 83,09 $ pro Barrel (159 Liter) und WTI stieg um 0,6 Prozent auf 77,95 $ pro Barrel.
Leon Li, Analyst bei CMC Markets, sieht den Trend als kurzlebig an. Ein Rückgang des Verbrauchs aufgrund der globalen Rezession wird die Knappheit ausgleichen. „Die Arbeitslosenquote in der Welt wird im nächsten Jahr voraussichtlich schnell steigen, was die Energienachfrage verlangsamen wird. Ich denke also, dass die Ölpreise im nächsten Jahr auf 60 Dollar fallen können.“
Der Euro gibt nach
Der Euro fiel am letzten Handelstag des Jahres. Am Morgen wurde die Gemeinschaftswährung bei 1,0646 $ gehandelt, etwas niedriger als am Vorabend. Gegen Ende des Jahres gibt es nur wenige Finanzdaten über das Programm, die ausländische Investoren als Richtlinie verwenden können. Mehr zu den Aussichten der US-Verbraucheraufsicht wird im Laufe des Tages erwartet.
Der Vonovia-Chef rechnet nicht mit sinkenden Immobilienpreisen
Der Vorstandsvorsitzende des Immobilienkonzerns Vonovia, Rolf Buch, rechnet trotz steigender Zinsen nicht mit sinkenden Immobilienpreisen. „Die Zinsen in den Städten sind niedrig. Ich habe noch nie erlebt, dass die Preise sinken, wenn die Nachfrage größer ist als das Angebot“, sagte Buch der „Frankfurter Allgemeinen Sonntagszeitung“. „Natürlich werden wir in nächster Zeit nicht den Preisanstieg der letzten Jahre erleben, aber die Werte bleiben stabil“, ergänzte Buch.
Mlnarsky startet als Personalvorstand bei der Commerzbank
Die Commerzbank bekommt im neuen Jahr eine neue Personalchefin: Sabine Mlnarsky wird zum 1. Januar 2023 in den Vorstand des Frankfurter MDAX-Konzerns eintreten. Die Juristin, die bisher bei der österreichischen Erste Bank-Gruppe für Personalfragen zuständig war, löst Sabine ab Schmittroth . Im Februar gab er bekannt, dass er die Commerzbank Ende 2022 auf eigene Faust verlassen werde. Informationen zu den Mitarbeitern veröffentlichte die Commerzbank am 6. Juli.
RWE-Chef ruft Klimaaktivisten auf
Der Energiekonzern RWE rechnet mit einem turbulenten Jahresauftakt, als Mitte Januar die Ortschaft Lützerath evakuiert werden soll. Das Kreisverwaltungsamt Heinsberg hat „Räumungsmaßnahmen ab 10. Januar“ erlaubt. Krebber fordert Klimaaktivisten auf, bei ihren Demonstrationen in Lützerath friedlich zu bleiben. „Meine Bitte ist, dass diese Demonstrationen, die legal sind, gewaltfrei stattfinden und keine Menschenleben in Gefahr sind“, sagte er im Podcast „Die Wirtschaftsreporter“ der „Westdeutschen Allgemeinen Zeitung“ („WAZ“).
Grenke schließt Kaufverträge für andere Handelsunternehmen ab
Kreditspezialist Grenke hat den Kauf von vier weiteren Beteiligungsgesellschaften für insgesamt 3,5 Millionen Euro angekündigt. In diesem Artikel erinnerte der Trader an die harsche Kritik an der mangelnden Sichtbarkeit des SDAX-Unternehmens, die Leerverkäufer – also diejenigen, die an den Markt gehen und an den Kursverfall denken – geübt haben. „Der Erwerb der restlichen Anteile an der Investmentgesellschaft würde zu einer strengeren Governance führen“, schloss der Händler.
